Cashflow

Wat betekent Cashflow?

Het verschil tussen inkomende en uitgaande geldstromen in een periode. Voor een juiste interpretatie moeten definitie, verslaggevingsperiode en samenstelling van de onderliggende posten duidelijk zijn. In Engelstalige documentatie komt ook de term ‘kasstroom’ voor.

Deze term hoort binnen de categorie Boekhouding & analyse en komt u tegen in documentatie, uitgifteprospectussen en analyses over beleggen en alternatieve financiering.

Hoe werkt dit in de praktijk?

Een onderneming kan boekhoudkundig winst maken terwijl klanten laat betalen en veel geld in voorraad zit. De cashflow kan daardoor negatief zijn, ondanks een positieve winst-en-verliesrekening.

Waarom is dit relevant voor beleggers?

Bij de beoordeling van ‘Cashflow’ moeten beleggers de gebruikte definitie en concrete voorwaarden controleren. Beleggers gebruiken dit begrip om cijfers te controleren, trends te herkennen en te beoordelen of gerapporteerde winst ook tot beschikbare kasstroom leidt.

Belangrijkste risico's

• Cashflow kan verkeerd worden geïnterpreteerd wanneer definitie, voorwaarden of context niet volledig zijn gelezen.
• Een momentopname kan tijdelijke of seizoensmatige effecten bevatten.
• Incidentele posten kunnen het onderliggende resultaat vertekenen.
• Boekhoudkundige winst is niet automatisch beschikbare kasstroom.

Verschil met vergelijkbare begrippen

Cashflow en Kasstroom liggen in hetzelfde domein, maar hebben een andere functie. Bij Cashflow staat het volgende centraal: Het verschil tussen inkomende en uitgaande geldstromen in een periode. Bij Kasstroom geldt: De daadwerkelijke ontvangsten en betalingen in een periode. In een concrete propositie kunnen beide begrippen naast elkaar voorkomen.

Gerelateerde begrippen

Bronnen en verdere verdieping

De definitie is door Proposities.nl in eigen woorden geschreven. Bronnen zijn gebruikt voor controle en verdere verdieping.

1. Bron 1 · Primaire voorlichtingsbron

   KVK – Woordenlijst bedrijfsfinanciering

   Bekijk bron